Untung (profit) ialah hasil tolak kos bagi satu tempoh. Tunai (cash) ialah wang yang sebenarnya ada pada perniagaan untuk dibelanjakan. Soalan mungkin memberi angka untung dan bertanya sama ada firma mampu membayar bilnya, atau memberi kekurangan tunai dan bertanya sama ada perniagaan itu gagal.
Pelajaran ini membina daripada jadual dalam membina ramalan aliran tunai yang ringkas dalam aliran tunai dan kewangan. Ia membawa kepada kesan penerimaan yang lewat dan kepada penyata kewangan dan nisbah.
Mengapa untung dan tunai berbeza?
Untung mengikuti jualan: jualan dikira apabila barang dihantar, walaupun pelanggan membayar kemudian. Tunai mengikuti bayaran: ia bergerak hanya apabila wang bertukar tangan.
Tiga perkara lazim menyebabkan keduanya berbeza.
- Jualan kredit. Jualan muncul dalam untung sekarang dan dalam tunai kemudian.
- Bayaran yang bukan kos bagi tempoh itu. Membayar balik pinjaman atau membeli mesin menggunakan tunai, tetapi bukan perbelanjaan bulan itu dengan cara yang sama.
- Wang yang bukan hasil jualan. Pinjaman bank menambah tunai tanpa menjadi jualan.
Susut nilai berlaku sebaliknya. Ia mengurangkan untung, tetapi tiada tunai yang keluar daripada perniagaan.
Bagaimana membandingkan keduanya bagi satu tempoh?
- Untung: tulis hasil bagi tempoh itu, kemudian tolak kos tempoh itu.
- Tunai masuk: masukkan hanya wang yang benar-benar diterima dalam tempoh itu.
- Tunai keluar: masukkan hanya wang yang benar-benar dibayar dalam tempoh itu.
- Bandingkan untung dengan aliran tunai bersih dan nyatakan sebab perbezaannya.
- Nyatakan maksudnya: adakah masalahnya perdagangan (kos melebihi hasil) atau masa (tunai sampai lebih lewat daripada ia keluar)?
Contoh berlangkah
Bengkel Perabot Jati di Kuching memulakan bulan Jun dengan RM4,000 dalam bank.
Pada bulan Jun, bengkel menghantar perabot kepada sebuah hotel dan mengeluarkan invois RM18,000. Hotel diberi 60 hari untuk membayar. Bengkel membayar RM7,000 untuk kayu, RM5,000 untuk gaji dan RM1,000 untuk kos lain pada bulan Jun.
Langkah 1, untung. Hasil RM18,000. Kos: 7,000 + 5,000 + 1,000 = RM13,000. Untung: 18,000 − 13,000 = RM5,000.
Langkah 2, tunai masuk. Hotel belum membayar, jadi tunai masuk bagi bulan Jun ialah RM0.
Langkah 3, tunai keluar. RM13,000.
Langkah 4, tunai penutup. 4,000 + 0 − 13,000 = −RM9,000.
Langkah 5, tafsiran. Bengkel memperoleh untung RM5,000 tetapi menamatkan bulan Jun dengan kekurangan tunai RM9,000. Puncanya ialah masa: RM18,000 masih terhutang oleh hotel. Perdagangannya sihat, kerana hasil melebihi kos, tetapi bengkel perlu cara menampung jurang itu sehingga hotel membayar pada bulan Ogos, mungkin melalui overdraf atau permintaan deposit.
Apabila hotel membayar, RM18,000 sampai dan bengkel kembali kepada RM9,000 dalam bank. Untungnya benar, dan tunainya hanya datang kemudian.
Kesilapan yang perlu diawasi
Kesilapan lazim ialah menganggap untung sebagai tunai dalam bank.
Jawapan yang salah: “Bengkel memperoleh untung RM5,000, jadi ia mempunyai tunai RM5,000 lebih daripada sebelumnya.”
Pelajar menganggap semua hasil sudah diterima. Hotel belum membayar, jadi tunai sebenarnya turun RM13,000.
Pembetulannya ialah bertanya dua soalan berasingan setiap kali: “Apa yang perniagaan peroleh?” dan “Apa yang sebenarnya diterima dan dibayar?” Tulis pengiraan untung dan pengiraan tunai bersebelahan, seperti dalam jambatan tunai berbanding untung, dan perbezaannya menjadi nampak.
Semak diri anda
Cuba di atas kertas, kemudian buka setiap jawapan.
1. Sebuah kedai roti di Ipoh menjual barang RM9,000 secara kredit dalam sebulan. Ia membayar kos RM6,500 pada bulan yang sama. Cari untung dan aliran tunai bersih bagi bulan itu.
Lihat jawapan
Untung: 9,000 − 6,500 = RM2,500. Aliran tunai bersih: tiada tunai diterima, RM6,500 dibayar, jadi −RM6,500.
2. Sebuah firma menerima pinjaman bank RM15,000. Apakah yang berlaku kepada tunai dan untungnya?
Lihat jawapan
Tunai naik RM15,000. Untung tidak berubah, kerana pinjaman bukan hasil jualan. Firma kini mempunyai hutang untuk dibayar balik.
3. Dalam dua ayat, terangkan bagaimana perniagaan yang untungnya meningkat masih boleh gagal.
Lihat jawapan
Untung dikira apabila jualan dibuat, tetapi gaji dan pembekal mesti dibayar dengan tunai. Jika pelanggan membayar lewat, firma boleh kehabisan tunai dan tidak mampu membayar bilnya walaupun jualannya menguntungkan.
Langkah seterusnya
Seterusnya, lihat bagaimana sumber kewangan dibandingkan dari segi tempoh dan kawalan, kerana jurang tunai memerlukan jenis wang yang betul untuk menampungnya. Set latihan mencampurkan kelima-lima kemahiran. Alat nisbah berguna apabila soalan memberi hasil dan kos serta meminta margin.
Pelajar kadangkala tahu peraturan “untung bukan tunai” tetapi tidak dapat menunjukkannya dengan angka daripada kes yang asing. Guru boleh membina tabiat itu bersama anda dalam tuisyen Business dalam talian secara satu dengan satu.